利用双均线进行交易

利用双均线进行交易

大多数交易者非常不习惯总是调均线的参数，因为在分析不同的交易品种的时候，如果使用了不固定参数的均线，那么每打开一张图表就需要调整一次，这是一个非常麻烦的事情。但是交易的目的是获利，如果为了盈利，付出一些精力也是值得的。

下面再给大家介绍一种利用双均线进行交易的方法。

我们在使用某个特定时间参数的时候，经常会遇到这样的情况，当5日线往上突破以后，碰到10日线，10日线往上突破以后碰到20日线，5日线穿过10日线穿过20日线，成为黄金交叉向上，已经是多头格局的时候，还是有人会告诉你上面还有一条所谓的季线，再往上还有半年线，还有年线，或者在上升途中还有一些所谓的神秘均线阻挡。那是不是会让你觉得，在这个往上推升的格局中，前面总有一个个障碍。一些交易者因为迷信某种特殊交易方法，而认定10日、20日、30日或者半年线、年线一定存在阻挡，因此采取一些错误的交易行为，最终把一个本应该完整的趋势交易变得支离破碎，又或者在逆势当中受到了比较大的亏损。如何让我们的工具可以既表示出趋势的方向，又能表示趋势的强度呢?双均线就具有这种功能。

为什么叫双均线呢?是因为每一个均线的部分，都是用两条均线来形成一个均线带，这个带状均线可以减少你去判断收盘是否收上均线或者收上均线几天等等这些比较模糊的问题，双均线的目的，还是利用平均成本的概念，在趋势性的指标里作广泛的运用，寻找短中两条主要双均线作为趋势和格局的判断。那么，在运用上面，我们会找两条比较接近的均线，来形成均线上的带状，避免过多的均线在上下交叉的一个状态中，形成你对这个市场行情的模糊性的判断。要注意的是，双均线的部分，可以指引整个操作的方向，也可以指引整个操作的趋势，但是单一的均线，还是应该去配合形态、支撑压力、技术指标来一起作判断，这样才是比较好的运用方式。

一共取两条双均线。一个叫小周期双均线，一条叫大周期双均线。我们先来说小周期双均线。小周期双均线经过测试后，取得了两个均线的周期，就是10日的EMA和13日的EMA，它们可以用来作一个趋势的判断。我们选择的这组小周期均线是因为10天代表2周交易日，13天代表2周半的交易日，而且由于周期十分接近不容易产生交叉信号，我们会得到更明显体现趋势的效果。

10日与13日EMA交易规则(10/13EMA)：

·日线收盘连续站上3日，10＞13均线多头排列，价格高于平均成本为标准上涨走势。

·日线收盘连续跌落3日，10＞13均线多头排列，但价格跌落平均成本，属于回档走势。

·日线收盘连续跌落3日，10＜13均线空头排列，价格低于平均成本为标准下跌走势。

·日线收盘连续站上3日，10＜13均线空头排列，价格高于平均成本为反弹走势。

第一个就是当日线收盘连续站在均线以上3天(3天是1周的一半)，当10日EMA大于13日的EMA，均线多头排列，价格也高于平均成本，这个就是标准的上涨走势；如果日线的收盘是跌落3天以上，而10日均线大于13日均线，还是多头排列，但是价格跌落到3天以上，那么这个时候，有可能是在多头中，价格因为某些原因跌落之后的回档。

第二个相反。如果日线收盘价连续跌落3天，在10日和13日均线之下，均线是空头排列，这是一个标准的下跌走势；如果均线还是空头排列，代表趋势还是向下，但是价格却向上运动3天，代表跌幅已深，可能在进行一个跌势中的反弹。所以运用10/13EMA，配合价格收盘的计算，你可以很快地清楚地分出来上涨、上涨中的回档、下跌、下跌中的反弹。

如果只跌落两天，很快又站上一天，这样的状态之下，这个均线方向如果还是持续向下，那代表格局还是向下，在这样的状态中，就会出现运用方式上的一个盲点。当这个盲点产生的时候，我们会搭配大周期双均线(50期和60期)，用更大的格局告诉你整个大趋势还在一个什么样的格局中。

我们刚刚提到了以小周期双均线，就是10/13期均线来作趋势的判断，那第一个要先提示的是，10/13期小周期双均线可以用在日线和周线，这一个组合适合大部分的交易品种，但是不代表10/13期这个小周期双均线在所有的商品里面都是完全适合的；第二个，如果你看的是比较小的一个格局，比如你缩小到60分钟的图形或者30分钟的图形，那么建议将10/13期均线搭配改成10/15期的搭配或者其他组合的搭配，选择的方法可以参考前面所介绍的单一均线的方法。更改搭配主要是因为细部的变化里面会有比较多的震荡，所以，比较小的时间结构选用10/15期，比较大的时间结构，就用10/13期，运用的方式是相同的，可以去确立上涨、上涨中的回档、下跌、下跌中的反弹。当然交易者也可以不更改任何参数。

我们接下来看看小周期双均线是如何在图59中显示的：

图59

图上的两条线就是10/13期小周期双均线和K线的组合，在10EMA跌落到13EMA以下，均线空头排列，收盘连续收下3天，10EMA小于13EMA，所以就是一个下跌的格局，而且反弹起来，碰到带状的时候，都是一个参考的压力区，K线在快速的下跌，往上拉升之后，曾经连续3天收盘站在小周期双均线之上，但是10/13期小双均线还是一样属于空头排列，所以就是纯粹的反弹，反弹完毕以后持续向下三天，行情还是持续向下，做一个下落的动作。在底部又作了一个反弹，10/13期小周期双均线曾经上穿过，这里就是比较不容易去判断的地方。我们后面会用50/60期大周期的双均线把这个地方过滤掉。后面价格下落后未出新低再次向上攻，以后收盘收上3天，双均线的10/13期上穿，后面就有一个大阳线，这就是一个非常清楚的上升格局。所以，就上升的格局、下跌的格局、反弹的格局来看，双均线的状态跟K线来比较，不会让图形看起来非常复杂，而是非常简洁，在这么简洁的状态中，上涨全部在均线之上，下跌全部在均线之下，这样就非常清楚了。那么，在交易的时候，格局就不会混乱。聪明的读者这时候也许已经想到了，如果我们根据价格的波动来设置一个小周期双均线是不是也可以呢?是的，在交易当中，我们可以把各种有益于交易的观点都用上，为提高绩效奠定基础。

在小的框架里面，已经把整个方向部分用非常细致的状态把它规范住了，但是在这个状态之下还是会有一些会产生异议的地方，这个时候就需要再抓一条比较大的均线，就是大周期双均线来作这部分的规范，现在来看看大周期双均线和小周期双均线的配合是什么样的情况。

10/13EMA配合50/60EMA成大格局的判断如下：

·当50＞60EMA，多头收盘＞10/13EMA，上涨；收盘＜10/13EMA，回档。

·当50＜60EMA，空头收盘＞10/13EMA，反弹；收盘＜10/13EMA，下跌。

如果10/13的EMA来配合50/60的EMA，当50/60EMA属于多头排列，先确定整个大趋势，在周线、月线图形里面是一个多头的格局，在多头的格局中如果收盘又高于10/ 13EMA，那么就是在多头中的上涨；如果收盘小于10/13EMA那就代表在大格局中的一个回档行情；同样地，如果50/60EMA是空头排列的大空头格局，当然还有小波动，这个小波动就用收盘价与10/13EMA小均线作对比，如果收盘大于10/13EMA小周期双均线，就是反弹，如果收盘低于10/13EMA小周期双均线，那么大周期双均线向下、小周期双均线向下、收盘也在均线下，就是标准的空头格局。

我们刚才看过小周期双均线的图形，现在再把这个大周期双均线套在刚才那个同样的图形里，看看又出现什么样的状态，见图60。

图60

小周期的双均线已经做过解释。刚才我们发现一个比较不容易判断的地方，因为小周期双均线是向上的格局，收盘也站上去3天，那是不是会破坏下降走势?在这个状态中，怎么去判断?当大周期双均线放进去以后，就会更加明确了。大周期双均线用来确定整个趋势的方向，50＜60EMA向下以后，进入一个空头格局，所以这里非常清楚的是大空头格局中，小波段下跌的反弹，虽然弹起来，弹得只是稍微强一些，碰触到50/60EMA以后，还是又恢复到下跌的一个走势中，所以这里就不是一个反转形态，而是反弹，交易者不能在这里买入股票。

在大周期双均线持续向下，角度逐渐拉平的时候，均线的角度也很重要。平缓还是陡峭，由下跌逐渐平缓，慢慢贴近缩口，代表空方的力量在减弱，如果均线已经慢慢地提高了，那在这个状态下，小周期双均线交叉穿越，就可以操作空头中的反弹波，而操作反弹之后，发现它在持续的上涨中不仅是一个反弹，而且还突破了50/60EMA的双均线，站上之后，做了一个回抽的动作，那就具有反转的机会了。到达这里，50EMA向上穿越60EMA，就确立了一个多头格局。在这里，10/ 13EMA是一路向上的，价格也伴随一个比较大的上升行情，而不是细碎性的小K线。所以，当交易者把50/60EMA大周期双均线放到10/13EMA小周期双均线里面，用大小周期双均线去看一个图形的时候，更大的格局与该操作的方式就会明显地显示出来。

当你把大小周期双均线配合价格做交易时，会不会又觉得混乱?下面介绍如何用小周期双均线跟大周期双均线去交易。当50EMA大于60EMA的时候，你要必须确认这是一个多头格局。在多头格局中，在双均线里就处于向上的情形，双均线和价格配合的运用方面，大概有几个重点。第一个是双均线，双均线是用来判定趋势跟界定格局的一个状态，所以主要用它去判定趋势，而不放在支撑压力的考虑上。支撑压力的参考，还是尽量以价格，用水平支撑压力线、上升下跌趋势线来考虑，或者用黄金分割等，以价格为主要参考。

★双均线组

用于判定趋势及界定格局之比重大于作为支撑压力之参考。

★价格

价格亦即买卖之实际交易价区，仍应以寻找有效之支撑压力为主要参考，配合双均线之趋势判定作为预估进出场之价区。

价格是实际买卖的有效价区，所以我们应该找到有效的支撑压力区来配合双均线，看看是不是重叠在同一个压力或者支撑区，以此当成主要压力和主要支撑的参考。

★运用步骤

(1)以50/60EMA大周期双均线所描述的趋势为长期趋势。

(2)以10/13EMA小周期双均线所描述的趋势为短期趋势。

(3)利用K线理论、形态、支撑压力线、跳空缺口或黄金分割率、波段计算等寻找压力及支撑价区。

(4)当50EMA＞60EMA时为多头趋势，10EMA＞13EMA为上升走势时，逢低于支撑区配合双均线，作为买进之参考。

(5)当10EMA＜13EMA，收盘跌落时则以修正走势操作，若配合震荡指标下穿，则逢高寻压力作为卖出参考点，并以50EMA/60EMA双均线区为获利参考区。

★短空长多之操作

(1)当50EMA＜60EMA时为空头趋势，10EMA＜13EMA为下跌走势时，逢高于压力区配合双均线，作为卖出参考点。

(2)当10EMA＞13EMA，收盘站上时，则以反弹走势操作，若配合震荡指标上扬，则逢低寻支撑作为买进参考点并以50/60EMA双均线区为获利参考区。属短多长空之操作。

运用的步骤如下：第一步，用50/60EMA大周期双均线来作大趋势的界定，当大趋势界定出来以后，多头会持续一段时间，空头也会持续一段时间；第二步，在这段时间中，交易的策略就是以10/13EMA来当成波段操作的方向。大周期双均线向下，小周期双均线可能会作空，也可能会作反弹，以小周期双均线当成操作的方向；第三步，利用K线的理论、形态、跳空缺口或者黄金分割率一起来作一个搭配。

第一，当50EMA＞60EMA的时候，属于多头趋势，10EMA＞13EMA，那么就是上升走势，大周期双均线向上，小周期双均线也向上，价格又在双均线之上，逢低，只要找到支撑区，配合双均线，都是买进的参考点；第二，如果50EMA＞60EMA，但是10EMA＜13EMA，代表是多头趋势中的回档行情，这个只是一个修正，在修正的时候不能随便去空，要等到配合大周期双均线往上再配合震荡指标在高档区的时候，才考虑向下做空的短线回档。这就是短空长多的模型。

相同的，如果50EMA＜60EMA的时候，它就属于空头趋势，10EMA＜13EMA，小周期双均线向下，大周期双均线向下，价格也在双均线之下，那么弹起来就做空，可以比较积极地做空。如果50EMA＜60EMA，是一个空头趋势，但是10EMA＞13EMA，那就代表在空头趋势中的反弹，配合震荡指标到比较低的低位弯头向上时，你才可以考虑去买进做一个反弹的多。这样会相对安全。这就是短多而长空的模型。在交易中由于各个品种的波动周期不一样，以及不能描述当前趋势强度，双均线组的交易方式依然存在不适合的地方。

【注释】

[1]移动平均线可以在任何时间结构中使用，因此我们在说明平均线的参数时使用“期”，而没有使用“周”、“日”、“小时”。