成本候鸟东南飞

有些鸟类具有沿着纬度季节性迁徙的特性，夏天的时候在纬度较高(离赤道较远)的温带地区繁殖，冬天的时候在纬度较低(离赤道较近)的热带地区过冬。每年秋天这些鸟类从北方飞往南方，等到春天再从南方度冬地飞回北方。这些随着季节变化而南北迁徙的鸟儿叫作候鸟。候鸟为什么来回飞呢?根本原因是，为了在更好的环境中生存繁衍。很多企业也像候鸟一样，不断地从一个地方迁移到另一个地方。这种企业以劳动密集型的企业居多，主要是因为它们对成本变化非常敏感，就如候鸟对温度敏感一样，总是由成本高的地方迁移到成本低的地方。

耐克放弃中国

2008年以来，大约有30%的鞋类订单从中国转走，转移到越南、印度尼西亚等东南亚国家。主打高端优质跑鞋的耐克公司就是其中一个典型的案例。

1964年耐克公司的前身蓝绶带制鞋公司成立，并于1972年正式更名为耐克。70年代，耐克公司在美国迅速发展壮大，并向劳动力成本较低的东亚地区扩展。80年代，耐克公司在美国运动鞋市场份额就突破50%。

耐克公司从1999年开始，使用电子数据交换方式与其供应商联系，直接下订单，并将交货期缩短至3～4个月。耐克公司要求供应布料的织布厂先到美国总公司上报新开发的布样，由设计师选择合适的布料设计为成衣款式后，再下单给成衣厂商生产;而且成衣厂商所使用的布料也必须是耐克公司认可的织布厂生产的。耐克公司没有自己的工厂，主要是设计出产品让代工企业生产，自己负责销售，“微笑曲线”的两端研发和营销均掌握在自己的手里。

2001年耐克公司的鞋子，约40%由中国公司生产，由越南公司生产的只有13%;到2010年，由中国公司生产的比例已经下降到了34%，而越南公司生产的迅速上升到了37%，第一次超越了中国，越南已经取代了中国占据耐克鞋订单第一的位置。

当时，耐克公司关闭在中国太仓的唯一一家代工工厂的原因，就是成本太高，特别是人工成本上涨过快。我们初步算了一下，2003—2013年中国鞋类企业的工人工资增长了3.5倍左右。

沃尔玛南移北归

沃尔玛公司是1962年沃顿家族在美国注册成立的。2011年沃尔玛销售额为4080亿美元，相当于当年我国出口额的1/5强。沃尔玛公司曾经连续3年位居全球500强首位，现在位居第三。沃尔玛发展扩张速度非常快。2012年，沃尔玛在全球大约有1万家门店，雇用了220万人，是全球最大的零售商和最大的私人雇主。1996年，沃尔玛进入中国，在130个城市开设了大约370家店铺。沃尔玛经营宗旨就是，致力于采购和销售世界上最便宜的东西。所以每一件商品，沃尔玛都努力做到最便宜，这个也是沃尔玛成功的一个关键秘诀。

2010年，沃尔玛在中国的采购额为2900亿美元，占其全球采购额的70%。所以，有人说沃尔玛公司有70%的中国因素。但是最近沃尔玛确实在进行订单转移，目前大约有110亿美元订单转移到了印度，并预计每年还将以30%的速度增长。同时，沃尔玛也正在回归美国，每年500亿美元的国内采购计划，连续执行10年，以拯救美国、刺激美国经济。

还有一点最让人印象深刻的就是沃尔玛的股票，1972年发行股票，当时股价是4美分，到今天股价是76美元，40年增长了1855倍;从1972—1999年，市值增长了4900倍。所以，购买沃尔玛股票，才是真真正正的投资。中国的股票呢，自然无须多言，20年一轮回，从起点又回到了原点。所以我们也不能怪中国老百姓投机，因为他们缺少投资的机会，我国真的需要有很多像沃尔玛这样优秀的企业上市，让老百姓共享经济发展的成果。

日本出口花落去

日本目前出口世界市场份额，与高峰时期相比，已经跌去了一多半，相对于其他国家来说日本出口已经衰落了。日本出口衰落的原因，可以说是“成也萧何败也萧何”，这个萧何就是指美国。

日本出口起飞，美国发挥了很大作用;日本出口衰退，同样也深受美国影响。日本在第二次世界大战后初期，出口和它的经济一样，都是在挣扎之中。但是朝鲜战争的爆发，改变了这一局面。朝鲜战争使得日本大发横财，600亿美元的订单把日本喂得饱饱的。美国大量购买日本的商品和劳务，占日本当时出口额的一半左右。日本丰田汽车由于美国军用卡车订单，在1951年就恢复到了第二次世界大战前的水平。松下电器为了满足美国需求，而日夜开工生产。借助战争大发横财，日本钢铁、机械、造船等产业迅速发展，大量产品出口。日本国内市场规模较小，商品严重依赖出口，日本政府适时提出了“贸易立国”的口号，出口贸易迅速增长。

但是，随着日本出口的迅速发展，特别是高端产品的快速发展，挤占了美国的市场份额，赚了美国人太多的钱，然后去并购美国的公司，到处买美国的房地产，有要买下整个美国的气势。这样，美国人坐不住了，联合几个西方大国弄了一个广场协议，压迫日元大幅度升值，搞的日本元气大伤，几十年一蹶不振。

日本出口“无可奈何花落去”的根本原因，还是“似曾相识雁飞走”。日本过去出口高速增长的一个重要原因，是承接了美国产业的转移。随着成本优势的削弱，日本很多产业转移到了中国、东南亚等国家和地区。日本曾经幻想所谓的“雁行模式”，日本当头，别人都跟着它跑，给它当产业链下游，给它配套。它赚大钱，别人赚小钱。近年来，日本出口的支柱——制造业衰落的趋势愈加明显。2008年全球金融危机的冲击，使得日本制造业出现大面积的亏损，但日本制造业衰落的本质，还是竞争优势的丧失。在产业链的低端，它竞争不过中国、东盟，这些产业只好转移出去。在产业链的高端，它又竞争不过美国，美国科技创新水平远超日本。日本制造业的代表企业——索尼、夏普、松下都接连出现亏损。2011年，日本出现21世纪以来的首次出口下降和三十多年来的首次逆差，2012年日本出口继续下降和逆差。

日本制造业的亏损、出口的下滑，深层次的原因是日本在新一轮国际竞争，特别是高新技术领域的国际竞争中落伍了，日本没有能够顺应时代潮流，加快自身发展。除此之外，日本在出口战略上也有较大问题。日本出口市场过分集中，严重依赖欧美市场。2008年金融危机后，欧美市场需求大大降低，对日本影响很大。

成本候鸟迁徙路线图

为了说明候鸟成本迁徙情况，我们对第二次世界大战后国际产业转移问题进行简单梳理。

第一次国际产业转移，发生在20世纪50～60年代，从美国转向西德和日本。美国是资本主义国家中最大的第二次世界大战获益者，在战争中英法受到很大损失，德日战败了，只有美国获得了很大的好处，借机迅速发展起来，在战后初期已成为资本主义国家的绝对领导者。20世纪50年代，随着美国人工成本的快速上升，美国重点发展资本和技术密集型的产业，将纺织、钢铁等传统产业转移到西德和日本。西德、日本通过承接美国转移过来的产业，重新开始了工业化进程，极大地提高了产业实力和出口竞争力。

第二次产业转移，发生在20世纪70～80年代，从美国、日本转向东亚“四小龙”。美国、日本致力于发展汽车、机械等出口导向型资本密集工业，以及电子、航天等部分高附加值技术、资本密集型产业，把纺织、服装等劳动密集型产业和一些高耗能、高污染的重化工业，转移到亚洲“四小龙”和部分拉美国家。这其中，1985年“广场协议”导致的日元升值，极大增加了出口成本，降低了出口竞争力，对日本产业转移的影响最大，不仅转移了很多劳动密集型产业，还把汽车、电子等资本、技术密集型产业转移到东亚地区，日本所谓的“雁行模式”就流行于这一时期。

第三次产业转移，发生在20世纪90年代，迄今尚未结束。这次产业转移的起源地，有日本、美国、“亚洲四小龙”，承接地有中国大陆和东盟，其中最主要的是中国大陆。研究“亚洲四小龙”向中国转移产业，能更清晰地看到成本因素在产业转移中发挥的主导作用。中国香港、中国台湾、新加坡、韩国等地，本来靠承接美国、日本的产业转移而腾飞起来。但随着它们经济的发展，生产要素成本的急剧上升，使得它们将承接来的产业进一步转移给中国大陆和东盟国家。在这一阶段，我国取得了“世界工厂”的地位，向世界出口大量的商品。

分析国际产业转移的深层次原因，我们发现，最根本的还是资本在追逐利润，资本流向那些能够创造更多利润的地方，也即成本更低的地方。所以说，一部国际产业转移的历史，也就是成本候鸟迁移的路线图。