纵向保险深度与人均的关系

三、纵向保险深度与人均GDP的关系

由于经济发展水平和具体国情不同，各国保险业的发展状况不尽相同，这使得我们在进行不同国家间保险深度与人均GDP关系的研究时，面对的情况十分复杂。这种复杂性具体表现为，在保险深度与人均GDP之间缺乏一种非常明显的平均趋势，从而很难找出一种拟合优度十分理想的方程。在一个国家内部，由于保险业发展面临的环境在国别方面具有单一性，因此，在散点图上，保险深度与人均GDP的关系将表现为一条相对平滑的曲线。对不同国家内部保险业发展随人均收入变动的趋势进行研究，是探讨保险业与经济协调发展数量规律的另一重要途径。

由于资料和篇幅的限制，本书很难对各国纵向保险深度与人均GDP的关系进行研究，因此，只能将研究集中在少数有代表性的国家上。下面，先看日本纵向保险深度与人均GDP的关系。表2-17是日本1955～1995年41年间人均GDP与保险深度的数据。根据这些数据，可以绘出日本财险深度、寿险深度、保险深度(寿险加财险的深度，其他险种的保费收入较少，故忽略不计)与人均GDP的散点图(见图2-14、图2-15和图2-16）。从图中可以发现:在人均GDP较低时(相对其他国家而言，这里数据的起点还是比较高的，1955年日本的人均收入可以折合成1995年的4 568美元)，保险深度增长较慢；当人均GDP增长到一定程度(18 000美元左右)后，保险深度增长速度加快；但人均收入增加到一定程度(25 000～30 000美元)后，保险深度增长速度又会变慢⁽²⁴⁾。

表2-17　1955～1995年间日本人均GDP与保险深度

续表

说明:人均GDP为1995年的美元。折合汇率为1995年末汇率，124日元=1美元。

资料来源:日本第一生命保险公司的内部研究资料和《东洋经济统计’99》(周刊)。

图2-14　1955～1995年日本保险深度与人均GDP的散点图

图2-15　1955～1995年日本寿险深度与人均GDP的散点图

图2-16　1955～1995年日本非寿险深度与人均GDP的散点图

从上面三幅图可以看出，1955～1995年日本保险深度与其人均GDP之间的关系呈现出较明显的S形曲线特征。据此，本书利用Logistic增长曲线对日本保险深度与人均GDP的关系进行非线性回归，结果如下:

U=2.749189483+8.470171555e－05^*V

判定系数R²高达0.9787，说明方程的拟合优度很好。据此，可进一步得出以下回归方程:

这一结果说明，日本保险深度与人均GDP的关系的确呈现出明显的S性曲线特征。

对美国、德国、韩国等国家保险市场的研究也会得出类似的结论。下面以美国寿险市场为例，做进一步的分析。

1950～1994年美国的人均GDP与寿险深度的数据见表2-18所示。

表2-18　1950～1994年美国的人均GDP与寿险深度

续表

资料来源:《世界经济二百年回顾》，麦迪森，世界银行；1996 Life Insurance Fact Book，American Council of Life Insurance.

根据表2-18提供的数据，笔者绘出了1950～1994年美国人均GDP与寿险深度的散点图(见图2-17）。从图中可以看出，从20世纪中期到后期，美国的寿险深度一直呈上升趋势，这意味着美国寿险业的增长速度始终快于经济的增长速度。尤其是进入20世纪70年代后，寿险深度提高更快，是美国寿险业加速发展的时期。

图2-17　1950～1994年美国人均GDP与寿险深度的散点图

为进一步了解美国寿险深度与人均收入之间的关系，笔者利用Logistic增长曲线进行了非线形回归，结果如下:

U=5.478801345+0.0002281909447^*V

判定系数R²达0.9416，说明方程的拟合优度很好。进一步，得出以下回归方程:

上述结果说明，美国寿险深度与人均GDP的关系也呈现出明显的S形曲线特征。

日本和美国保险深度与人均收入之间的关系之所以呈现出明显的S形曲线特征，主要是与保险业的进化过程相关联的。发达国家的保险业发展历史长，发展水平高，其国内保险业的发展历程基本上反映了世界保险业成长的历史。世界保险业从产生到成长，再到成熟，是一个逐渐进化的过程。在20世纪七八十年代之前，保险业险种种类不多，发展处于较低水平，因此，即使人均GDP达到较高的水准，保险深度依然不高。但进入20世纪80年代后，随着保险创新的日渐活跃，保险业呈现出加速发展的势头。待保险业逐步进入成熟阶段后，其发展势头又逐步变慢。与发达国家不同的是，保险业落后的广大发展中国家可以通过发挥后发效应，使保险增长在经济发展水平还较低的时期就达到一个较高的水平，从而最大限度地享用保险机制给经济社会发展带来的好处，这也是横向保险深度与人均GDP的关系更多地呈现出凸形Mitscherlich曲线特征而非S形Logistic曲线特征的主要原因之一。

【注释】

(1)袁宗蔚著:《保险学——危险与保险》(增订34版)，北京:首都经济贸易大学出版社，2000年版，第151页。

(2)陆爱勤编著:《国际保险新论》，上海:华东理工大学出版社，2003年版，第11～34页。

(3)关于人类经济发展已经历了哪几个阶段，不同的学者有不同的分法。传统的分类方法一般是将其分为农业经济、工业经济和高技术经济三个阶段。阿尔文·托夫勒在《第三次浪潮》中将其分为前工业经济、工业经济和后工业经济三个阶段。此外，还有人按资源的配置将其分为劳动力经济、资源经济和智力经济三个阶段。本书根据近年来出现的一些新观点，将其分为农业经济、工业经济和知识经济三个阶段。

(4)陆爱勤编著:《国际保险新论》，上海:华东理工大学出版社，2003年版，第12页。

(5)［美］斯塔夫里阿诺斯著，吴象婴、梁赤民译:《全球通史——1500年以前的世界》，上海:上海社会科学院出版社，1999年版，第464、332、464页。

(6)［美］斯塔夫里阿诺斯著，吴象婴、梁赤民译:《全球通史——1500年以前的世界》，上海:上海社会科学院出版社，1999年版，第464、332、464页。

(7)［美］斯塔夫里阿诺斯著，吴象婴、梁赤民译:《全球通史——1500年以前的世界》，上海:上海社会科学院出版社，1999年版，第464、332、464页。

(8)［美］斯塔夫里阿诺斯著，吴象婴、梁赤民译:《全球通史——1500年以前的世界》，上海:上海社会科学院出版社，1999年版，第464、332、464页。

(9)［美］斯塔夫里阿诺斯著，吴象婴、梁赤民译:《全球通史——1500年以前的世界》，上海:上海社会科学院出版社，1999年版，第464、465页。

(10)［美］斯塔夫里阿诺斯著，吴象婴、梁赤民译:《全球通史——1500年以前的世界》，上海:上海社会科学院出版社，1999年版，第464、465页。

(11)江生忠著:《中国保险业组织优化研究》，北京:中国社会科学出版社，2003年版，第28页。

(12)［英］H.A.L.科克雷尔、埃德温·格林著，邵秋芬、颜鹏飞译:《英国保险史(1574～1970年)》，武汉:武汉大学出版社，1988年版，第137～138页。

(13)前两个繁荣周期分别在1790～1825年、1850～1873年。

(14)［美］肯尼斯·布莱克、哈罗德·斯基博著，孙祁祥、郑伟等译:《人寿与健康保险》(第十三版)，北京:经济科学出版社，2003年版，第105页。

(15)Swiss Re，sigma No.3/2003.

(16)陈文辉主编:《中国寿险业的发展与监管》，北京:中国金融出版社，2002年版，第93页。

(17)唐运祥主编:《保险中介概论》，北京:商务印书馆，2000年版，第98～106页。

(18)马明哲著:《挑战竞争——论中国民族保险业的改革与发展》，北京:商务印书馆，1999年版，第185页。

(19)马永伟主编:《各国保险法规制度对比研究》，北京:中国金融出版社，2001年版，第75～93页。

(20)国际保险监督官协会:《保险监管核心原则》原则1。

(21)Swiss Re，sigma No.3/1999.

(22)Swiss Re，sigma No.5/1999.

(23)此外，所选国家和地区人均GDP在1 000美元以下的只有2个，也使得曲线从一开始便显得十分陡峭。

(24)吴开兵、邢炜、俞自由:《保险深度的变化规律与我国保险市场的预测》，载《预测》2000年第3期。