财务现状分析

【活动目标】

通过客户家庭财务报表的数据，能够通过分析，指出客户财务现状及存在问题。

【知识准备】

进行理财规划，应对家庭的财务报表进行说明，同时还应掌握几种财务比率的计算方法，以便用于分析家庭特定时间的财务状况，评估个人财务目标的实现情况。常用的用来分析家庭财务状况的比率有如下几种：

一、流动比率

流动比率为流动资产与每月支出的比值，也可以将其视为紧急预备金倍数。流动资产主要包括现金、活期存款、货币型基金等；每月支出，除了包括则务必包括每月应偿还的债务额。这个比率是用来衡量家庭短期偿债能力的，其合理数值受多方面因素影响，但是至少应该在3倍以上，否则可能会出现流动性不足，需用投资性的长期资产偿还短期债务的情况。但这个数值并不是越高越好的，因为流动资产虽然流动性安全性高，其收益却很低，过多的持有流动资产，也不利于家庭财产的增值。

二、资产负债率

资产负债率是总负债与总资产的比值，用以体现家庭综合偿债能力。一般来说，一个家庭的资产负债率不应超过50%，即家庭的净资产应大于负债总额，否则家庭发生财务危机的可能性较大。负债率越高，财务负担就越大，无法偿还的风险就越大。

三、财务自由度

财务自由度=理财收入/消费支出额。理财收入是指工薪收入以外的，通过投资而获得的收入，例如股利、利息、房租收入等。如果理财收入可以满足日常消费支出的话，那说明家庭财务自由度较高，已经不需要依靠工作来满足家庭开支。对于理财规划来讲，理财收入应随年龄增长而提高，这样在退休时，可以缓解收入减少带来的压力。

四、净资产投资率

净资产投资率=生息资产/净资产。这个比率是衡量在家庭的净资产构成中，除去自用的资产部分，可用于投资的比重。可用于投资的比重越高，说明家庭财务的自由度越高。

五、消费比率

消费比率=消费支出/收入总额。消费比率是直接观察家庭消费情况的数据。比率过高的话，说明家庭消费支出过多，容易造成“月光族”的情况，没有结余，就无法累积财富进行投资。

六、净储蓄率

净储蓄率是净节余与收入总额的比值，这个比率是衡量家庭储蓄情况的一个重要比率。净结余，即储蓄额，是可以自由支配运用的一笔财产。净储蓄率可以以10%为目标，高比率会带来较大的财务自由，规划的弹性也较大。

【案例】

财务比率计算分析示例

刘先生28岁外企网络工程师，刘太太26岁媒体编辑。刘先生月入5000元，年终奖4万，刘太太月收入2200元，每月生活费用2500元。有一处住房，市值31万元，无贷款。

家中活期存款3万元，定期存款7万元，市值股票10万元，基金3万元，二人均有三险一金，但无商业保险。

根据上题中已经总结出的财务报表，可计算出相关的财务比率。

该家庭的紧急预备金率为30 000/2500=12，说明家庭的流动性资金较充足，但是会降低其收益水平；

财务自由度3000/30 000=0.1，说明家庭的投资收入仅能满足家庭日常开销的1/10，投资性收入较低；

资产负债率由于家庭没有负债而为零，说明家庭可以适度负债，提高资金使用效率；

消费比率30 000/129 400=23%，说明家庭消费不高，每月结余较多，积累的财富可为用于投资。

【活动设计】

以上次活动制作的家庭财务报表为基础，利用比率方法进行家庭财务状况分析。