财务报表分析的含义是什么其分析的主体与对象有哪些

第七章　财务报表编制与分析流程

1．财务报表的含义是什么？主要有哪些种类？其编制要求与编制准备是怎样的？

答：（1）财务报表

财务报表是以日常账簿资料为主要依据编制的总括反映企业财务状况、经营成果、现金流量和所有者权益变动等会计信息的书面报告。它既是会计核算的一种专门方法，也是会计循环过程的终点。财务报表是财务报告的核心内容，是对企业财务状况、经营成果和现金流量的结构性描述。作为企业财务信息的总结性书面文件，它根据企业的账簿记录编制而成。

（2）财务报表的主要种类

财务报表主要有：资产负债表、利润表、现金流量表和所有者权益变动表。

（3）财务报表的编制要求

财务报表的编制要求内容完整、数字真实、计算准确和编报及时。

（4）财务报表编制前的准备工作

财务报表编制前的准备工作，如图7-1所示。

图7-1　财务报表编制前的准备工作

2．资产负债表如何编制？

答：（1）根据有关总分类账期末余额直接填列

根据总分类账期末余额直接填列的项目，如图7-2所示。

图7-2　根据总分类账余额直接填列的项目

（2）根据有关总分类账期末余额分析计算填列

根据总分类账余额分析计算填列的项目，如图7-3所示。

图7-3　根据总分类账余额分析计算填列的项目

（3）根据有关总分类账所属明细分类账期末余额的方向分析计算填列

根据所属明细分类账期末余额的方向分析计算填列的项目包括：应收账款、预收账款、应付账款、预付账款。

（4）根据有关总分类账或所属明细分类账期末余额的流动性分析计算填列

根据有关总分类账或其所属明细分类账期末余额的流动性分析计算填列的项目包括：一年内到期的非流动资产、一年内到期的非流动负债等。

3．利润表如何编制？

答：利润表的编制，主要按图7-4所示步骤进行。

图7-4　利润表的编制

4．现金流量表如何编制？

答：（1）经营活动产生现金流量的编制

经营活动产生现金流量的编制，如图7-5所示。

图7-5　经营活动产生现金流量的编制

（2）投资活动产生现金流量的编制

投资活动产生现金流量的编制，如图7-6所示。

图7-6　投资活动产生现金流量的编制

（3）筹资活动产生现金流量的编制

筹资活动产生现金流量的编制，如图7-7所示。

图7-7　筹资活动产生现金流量的编制

5．所有者权益变动表如何编制？

答：所有者权益变动表，如图7-8所示明细项目分析填列。

图7-8　所有者权益变动表的编制

6．合并财务报表的含义是什么？合并财务报表由哪些报表组成？

答：（1）合并财务报表

合并财务报表，是指反映母公司和其全部子公司形成的企业集团整体财务状况、经营成果和现金流量的财务报表。其中，母公司是指有一个或一个以上子公司的企业；子公司是指被母公司控制的企业。

（2）合并财务报表的组成

《企业会计准则第33号——合并财务报表》规定合并财务报表至少应当包括下列组成部分：合并资产负债表；合并利润表；合并现金流量表；合并所有者权益（或股东权益）变动表；附注。如图7-9所示。

图7-9　合并财务报表的组成

7．合并会计报表的合并范围包括哪些？

答：编制合并财务报表，一个重要的问题就是确定合并财务报表应合并被投资企业的范围。

合并财务报表的合并范围是指纳入合并财务报表编报的子公司的范围，主要明确哪些子公司应当包括在合并财务报表编报范围之内，哪些子公司应当排除在合并财务报表编报范围之外。

《企业会计准则第33号——合并财务报表》规定合并财务报表的合并范围应当以控制为基础予以确定。

控制，是指一个企业能够决定另一个企业的财务和经营政策，并能据以从另一个企业的经营活动中获取利益的权力。

《企业会计准则第33号——合并财务报表》第七条规定：母公司直接或通过子公司间接拥有被投资单位半数以上的表决权，表明母公司能够控制被投资单位，应当将该被投资单位认定为子公司，纳入合并财务报表的合并范围。但是，有证据表明母公司不能控制被投资单位的除外。

《企业会计准则第33号——合并财务报表》第七条还规定：母公司拥有被投资单位半数或以下的表决权，满足下列条件之一的，视为母公司能够控制被投资单位，应当将该被投资单位认定为子公司，纳入合并财务报表的合并范围。但是，有证据表明母公司不能控制被投资单位的除外：

（1）通过与被投资单位其他投资者之间的协议，拥有被投资单位半数以上的表决权。

（2）根据公司章程或协议，有权决定被投资单位的财务和经营政策。

（3）有权任免被投资单位的董事会或类似机构的多数成员。

（4）在被投资单位的董事会或类似机构占多数表决权。

《企业会计准则第33号——合并财务报表》第九条、第十条规定：在确定能否控制被投资单位时，应当考虑企业和其他企业持有的被投资单位的当期可转换的可转换公司债券、当期可执行的认股权证等潜在表决权因素。

母公司应当将其全部子公司纳入合并财务报表的合并范围。

8．合并财务报表编制的基本要求、基本原则及基本编制程序有哪些？

答：（1）合并财务报表编制的基本要求

图7-10　合并财务报表编制的基本要求

（2）合并财务报表编制的基本原则

合并财务报表的编制除了应该符合财务报表编制的一般原则外，还应该遵循以下原则：

图7-11　合并财务报表编制的基本原则

（3）合并财务报表编制的基本程序

编制合并财务报表应遵循的基本程序，如图7-12所示。

图7-12　合并财务报表编制的基本程序

9．财务报表分析的含义是什么？其分析的主体与对象有哪些？

答：（1）财务报表分析

财务报表分析是报表信息使用者以企业的基本活动为对象，以财务报表及其他相关信息为依据，采用科学的方法，系统分析、评价企业财务状况和经营成果的活动，其目的是了解财务状况和经营成果的形成原因，评价现在和预测未来，以帮助报表使用人改善决策。

（2）财务报表分析的主体

财务报表分析的主体，如表7-1所示。

表7-1　财务报表分析的主体

（3）财务报表分析的对象

财务报表分析的对象，如图7-13所示。

图7-13　财务报表分析的对象

10．财务报表分析有哪些原则？包括哪些分析步骤？其分析方法有哪些？

答：（1）财务报表分析的原则

财务报表分析的原则，如图7-14所示。

图7-14　财务报表分析的原则

（2）财务报表分析的基本步骤

财务报表分析的基本步骤，如图7-15所示。

图7-15　财务报表分析的基本步骤

（3）财务报表分析的基本方法

财务报表分析的基本方法，如图7-16所示。

图7-16　财务报表分析的基本方法

11．财务报表分析的基础是怎样的？

答：主要包括财务报表分析的前提、假设和特殊问题。财务报表概括了企业经营活动的经济结果，对公司经营活动、战略的分析是财务分析的前提；会计质量评价是财务分析的基础；公司间主体分析探讨了多报表编制主体的报表分析问题。

（1）战略分析框架

战略分析框架，如图7-17所示。

图7-17　战略分析框架

（2）影响会计信息质量的因素

影响会计信息质量的因素，如图7-18所示。

图7-18　影响会计信息质量的因素

（3）会计分析的步骤

会计分析的目的是理解公司会计信息处理的原则与方法，了解会计政策的灵活性，评价公司会计处理反映经济业务的真实程度，尽可能消除报表分析的“噪音”，为提高财务分析的可靠性奠定基础。会计分析的步骤，如图7-19所示。

图7-19　会计分析的步骤

（4）公司间主体分析

从报表编制和分析的角度看，报表主体分析对股东很重要，因为它表明了股东对哪些资源拥有要求权，有权了解这些资源的经营状况如何。与相关法律定义的主体不同，报表编制的主体是指控制某些经济资源的组织。它的形式多种多样，可以是法人，也可以不是法人；可以是国有企业、民营企业、合伙制企业；也可以是非营利性组织、政府部门；还可以是公司的下属部门。公司间主体分析是通过了解主体界定，分析、确定主体控制的资源，评估其经营业绩，如图7-20所示。

图7-20　公司间主体交易的主要形式及分析内容

12．财务风险分析一般从哪些方面进行？

答：站在各方利益相关者角度，财务风险分析着重分析公司的两种风险，即信用风险和破产风险。信用风险是指公司按期偿还债务本金和利息的可能性，通常用清偿到期债务的现金保障程度衡量，破产风险是指企业不能偿还到期债务，申请破产及清算的可能性。

（1）财务风险分析框架

财务风险分析框架，如图7-21所示。

图7-21　财务风险分析框架

（2）短期偿债能力分析

1）衡量短期偿债能力的指标，如表7-2所示。

表7-2　衡量短期偿债能力的指标

2）流动比率分析内容，如图7-22所示。

图7-22　流动比率分析的主要内容

（3）长期偿债能力分析

企业的长期债务是指偿还期在一年或者超过一年的一个营业周期以上的负债，包括长期借款、应付债券、长期应付款等。企业对一笔债务总是负有两种责任：一是偿还债务本金的责任；二是支付债务利息的责任。

1）长期偿债能力的影响因素，如图7-23所示。

图7-23　长期偿债能力的影响因素

2）衡量长期偿债能力的指标，如表7-3所示。

表7-3　衡量长期偿债能力的指标

3）长期偿债能力分析，如图7-24所示。

图7-24　长期偿债能力分析

4）影响长期偿债能力的其他因素，如图7-25所示。

图7-25　影响长期偿债能力的其他因素

13．什么是财务危机预警分析？财务危机预警模型是怎样的？

答：（1）财务危机预警分析

财务危机预警分析是指运用企业财务报表和相关经营资料，预先告知发生财务危机（或财务失败）可能性的分析性活动，如图7-26所示。

图7-26　财务危机预警分析

（2）财务危机预警模型

财务危机预警模型，如表7-4所示。

表7-4　财务危机预警模型

续表

14．如何对资产运用效率进行分析？

答：（1）资产运用效率的衡量指标

资产运用效率是指经营活动收入与经营活动资产的比例关系。资产运用效率主要取决于经营资产的拥有量及其营运能力或周转状况，而资产的营运能力或周转状况主要表现为资产实现的销售收入的能力，因此，我们主要用营业收入与经营资产之比来衡量资产运用效率。资产运用效率标志着资产的运行状态及其管理效果的好坏，而这种状况和效果的好坏将对企业的偿债能力和获利能力产生重要的影响。经营效率的衡量指标，如表7-5所示。

表7-5　经营效率的衡量指标

（2）影响资产运用效率的因素

影响资产运用效率的因素，如图7-27所示。

图7-27　影响资产运用效率的因素

（3）资产运用效率分析

资产运用效率分析，如图7-28所示。

图7-28　资产运用效率分析

15．如何对获利能力进行分析？

答：获利能力是指企业赚取利润的能力，主要包括企业从销售收入中获取利润的能力分析、企业使用资产创造利润的能力分析以及投资者投入资本获取利润的能力分析三个方面。

（1）以销售收入为基础的获利能力分析

1）以销售收入为基础的利润率指标，如表7-6所示。

表7-6　以销售收入为基础的利润率指标

2）影响获利能力的关键因素，如图7-29所示。

图7-29　影响获利能力的关键因素

3）营业收入对获利能力的影响分析，如图7-30所示。

图7-30　营业收入对获利能力的影响分析

4）成本费用对获利能力的影响分析，如图7-31所示。

图7-31　营业成本对获利能力的影响分析

（2）以资产为基础的获利能力的衡量

以资产为基础的获利能力的衡量，如表7-7所示。

表7-7　以资产为基础的利润率指标

续表

（3）投资者投入资本获取利润的能力分析

1）股东投资报酬衡量指标，如表7-8所示。

表7-8　股东投资报酬的衡量指标

2）净资产收益率分析，如图7-32所示。

图7-32　净资产收益率分析

3）每股收益分析，如图7-33所示。

图7-33　每股收益分析

16．财务报表综合分析方法有哪些？

答：财务报表分析的一个重要目的就是要全方位地分析企业经营理财状况，进而对企业的经济效益做出正确合理的判断。因此，必须进行多种指标的相关分析或者采用适当的标准进行综合分析，才能从整体角度对企业的财务状况和经营成果进行客观评价。财务综合分析的方法主要有杜邦分析法、综合评分法等。

（1）杜邦分析法

杜邦分析流程，如图7-34所示。

图7-34　杜邦分析流程

（2）综合评分法

综合评分法流程，如图7-35所示。

图7-35　综合评分法流程

（3）综合评分法应用举例

甲企业2008年相关财务比率的实际值和标准值如表7-9所示。

表7-9　综合评分法应用

该企业综合得分为87.58分，与标准值100有一定的差距，反映出该企业综合财务状况低于行业水平。进一步观察可发现，该企业偿债能力高于行业平均水平，盈利能力略低于行业平均水平，但成长能力很差，得分为负值，说明成长能力方面存在的问题是造成综合得分小于100的主要原因。